Mutual Fund என்றால் என்ன?
தமிழில் முழுமையான வழிகாட்டி
💳 மியூச்சுவல் ஃபண்ட் (Mutual Fund) என்றால் என்ன?
மியூச்சுவல் ஃபண்ட் என்பது பல முதலீட்டாளர்களிடமிருந்து பணத்தை சேகரித்து, அதை பங்கு சந்தை, பத்திரங்கள், வர்த்தக பத்திரங்கள், Fixed Income போன்ற பல்வேறு முதலீட்டு வாய்ப்புகளில் வைப்பது. இதனை ஒரு fund manager நிர்வகிக்கிறார்.
🌊 எளிய எடுத்துக்காட்டு:
100 பேர் தலா ₹1000 என ₹1,00,000 சேர்த்தால், fund manager அந்த தொகையை அதிக return தரும் இடங்களில் முதலீடு செய்வார். நம்முடைய உளவுத்திறமை இல்லாமலே நாம் ஃபண்ட் மூலம் பல இடங்களில் நிதியிடுகிறோம்.
🔧 Mutual Fund எப்படி வேலை செய்கிறது?
- முதலீட்டாளர்கள் பலர் பணம் செலுத்துகிறார்கள்
- Fund Manager அந்த தொகையை திட்டமிட்டு பங்குகள், பத்திரங்கள், நிலையான வருமானம் முதலீடுகள் போன்றவற்றில் போடுகிறார்
- Return கிடைக்கும்; அதன் அடிப்படையில் Net Asset Value (NAV) உயரும்
- முதலீட்டாளர்கள் NAV-க்கு ஏற்ப units வாங்க/விற்கலாம்
🧰 Mutual Fund வகைகள்:
1. Equity Mutual Funds – பங்கு சந்தை சார்ந்த
- அதிக return, அதிக risk
- சிறந்தது: நீண்டகால முதலீட்டாளர்களுக்கு
2. Debt Mutual Funds – பத்திரங்கள் சார்ந்த
- குறைந்த risk, நிலையான return
- சிறந்தது: குறுகிய கால முதலீடு
3. Hybrid Mutual Funds – Equity + Debt mix
- Balanced risk & return
- Moderate investors-க்கு உகந்தது
4. ELSS (Tax Saver) Funds
- Section 80C கீழ் வரி சலுகை (up to ₹1.5 Lakhs)
- 3 வருட lock-in period
5. Index Funds
- Nifty/BSE போன்ற Index-ஐபோல் செயல்படும்
- Low cost & passive management
6. SIP (Systematic Investment Plan)
- மாதம் மாதம் குறைந்த தொகை முதலீடு செய்யும் முறை
- Compounding மூலம் நீண்டகாலத்தில் பெரிய return
🌐 NAV என்றால் என்ன?
NAV (Net Asset Value) என்பது ஒரு Mutual Fund Unit-இன் மதிப்பு.
Formula:
NAV = (Fund Assets - Liabilities) / Number of Unitsபங்கு விலை போலவே, Mutual Fund Unit-னின் விலை இது.
⏱ Lock-in Period என்றால்?
- சில Funds (ELSS) குறைந்தபட்சம் 3 வருடங்கள் Lock-in period வைத்திருக்கும்
- அதற்கு முன் Units விற்க முடியாது
📈 Mutual Fund Returns எப்படி கணக்கிடும்?
- Absolute Return – குறுகிய கால முதலீடுகளுக்கு
- CAGR (Compounded Annual Growth Rate) – நீண்டகால return
- XIRR – SIP முதலீடுகளுக்கு கணக்கிடும் return
📆 Short Term Vs Long Term Mutual Funds:
| வகை | Short Term | Long Term |
|---|---|---|
| காலம் | < 3 வருடங்கள் | > 3 வருடங்கள் |
| Return | Moderate | High (especially equity) |
| Risk | குறைவாக | அதிகமாக |
🤝 Mutual Fund vs Share Market:
| விஷயம் | Mutual Fund | Direct Share Market |
| நிர்வாகம் | Fund Manager | நீங்கள் தான் நேரடி முதலீட்டாளர் |
| Risk Level | குறைவாக | அதிகமாக |
| Time Involvement | குறைவாக | அதிகமாக |
| Knowledge Need | குறைவாக | அதிகமாக |
💼 Mutual Fund எங்கே முதலீடு செய்யலாம்?
- Groww
- Zerodha Coin
- Paytm Money
- Kuvera
- Upstox Mutual Funds
- AMFI website
🎓 Mutual Fund-ஐ எப்படி தேர்வு செய்வது?
- உங்கள் Risk Level
- முதலீட்டு காலம்
- Fund Performance (Past 3/5 years)
- Expense Ratio
- Fund Manager அனுபவம்
- AUM (Assets Under Management)
💰 Taxation in Mutual Funds:
Equity Funds:
- <1 Year: 15% STCG (Short Term Capital Gains)
- 1 Year: 10% LTCG (above ₹1 lakh)
Debt Funds:
- Based on your income tax slab (from April 2023 onwards)
✅ Mutual Fund வர்த்தகம் செய்ய வேண்டிய அவசியம்:
- SIP-ஐ பின்பற்றுங்கள்
- Goal-based investment செய்யுங்கள்
- Fund-ஐ அனால் செய்யாமல், தொடர்ச்சி காக்கவும்
- Panic Sale தவிர்க்கவும்
🚀 ஆரம்பிப்பதற்கான 5 Mutual Funds:
- Axis Bluechip Fund
- SBI Smallcap Fund
- HDFC Hybrid Equity Fund
- Parag Parikh Flexi Cap
- ICICI Prudential Balanced Advantage Fund
(யவரின் நிறவகள் குறித்த அநுபவம் படி தொகுப்புக)
🕐 முடிவுரை:
மியூச்சுவல் ஃபண்ட் என்பது தன்னம்பிக்கையுடன், திட்டமிட்டு முதலீடு செய்தால், உங்கள் நிதி இலக்குகளை எளிதாக அடைய உதவும். தனிப்பட்ட பங்கு பங்குகளைக் காட்டிலும், தானாக நிர்வகிக்கப்படும் இந்த Mutual Fund-கள் புதிய முதலீட்டாளர்களுக்கு சிறந்த வழியாய் இருக்கும்.
📘 படிக்கத் தொடருங்கள்:
அடுத்த பதிவில் – “SIP என்றால் என்ன? எப்படி ஆரம்பிப்பது?”
